【本報訊】轉型乏力的藍籌「鞋王」百麗（1880）由基金股東高瓴及鼎暉牽頭私有化，以每股6.3元，較停牌前每股5.27元溢價19.54%要約涉資453億元，5月2日復牌。
記者：方楚茵

今次私有化的聯合要約人包括高瓴及鼎暉投資、執董盛放、執董于武及參與私有化的管理層，要約人將不會調整作價，交易完成後一代鞋王百麗將退市。
藍籌鞋王百麗2007年在港上市，今年原是十周年慶，旗下更經營多個知名品牌，包括Belle、Staccato及Millie's，亦在內地銷售Nike、Adidas等產品，卻因抵受不住電商衝擊，急需轉型而退市收場。

創建電商平台轉型失敗

事實上，百麗曾於2009年創建自家電商平台「淘秀網」，但反應一般，其首席執行官盛百椒更毫不避諱多次指自己「搞不懂O2O」，直言到退休前都不知能否完成轉型。
百麗曾積極擴張，門店數目由上市時的4,700多間，增至近年超過2萬間，亦對經營造成壓力，銷售表現不濟。股價亦反映表現，公司由2013年1月高位17.24元，跌至停牌前的5.27元，一早跌穿招股價6.2元。
按百麗已發行股數共84.34億股計，私有化原涉資超過531億元，但因盛放、于武等管理層股東持有的10.17億股及經智者創業持有的2.24億股，合共佔14.72%權益，他們將與要約人簽定「存續協議」轉讓持股，代價則由智者創業按註銷代價價格向參與管理層股東發行合共10.17億股，佔現時已發行股本總額約12.06%，故最終涉及現金要約的僅為71.92億股，涉及453億元。
其他股東方面，包括百麗創辦人鄧耀及鄧偉林旗下的MCIL、首席執行官盛百椒持有的星堡環球及萃富創投將退出百麗，並已發出不可撤銷承諾，將於股東大會投贊成票及售股。
代價方面，要約人將提取Bank of America, N.A.提供的債務融資合共280億港元，以及由高瓴及鼎暉投資組成的股權投資者集團提供的173.11億元現金投資。
百麗創辦人鄧耀家族指，鄧耀希望百麗能長遠發展，認為當務之急是啟動轉型，故願意放棄股權，與盛百椒接受要約，為改變創造條件。