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【出口術】證監會:對創板新股保薦人、配售代理等不適當行為採行動

蘋果日報 2017/01/20 20:30

新股證監會創業板

針對創業板新股喪炒問題,證監會與聯交所發出聯合聲明,認為某些市場做法可能使股份無法發展一個有秩序、信息靈通和有效率的市場,證監會更向保薦人、配售代理等發出指引,重申他們參與創板IPO時的準則,如未有遵守或會對其適當人選資格構成不利影響,及可能遭受紀律處分。
聯交所監管事務總監兼上市主管戴林瀚(David Graham)表示,聯合聲明是一項初步對策,以處理現時在創板新股一些備受關注的配售問題,未來會繼續對創板進行更廣泛的改革,並指一旦懷疑配售出現股權過度集中,證監會或聯交所亦會跟進查詢。證監會在多宗配售中發現,絕大多數獲配發股份都分予一小部分涉及該交易的配售代理,該等配售代理只將該等股份配售予少數承配人首要承配人,而剩餘的股份則分成少量(通常為一或兩手)配售予大批承配人。

聲明又指到,幾乎所有創板的IPO都僅以配售方式進行,許多創板新股都出現股權高度集中及股東基礎狹窄的情況,其中2015年全年及2016年上半年於創板上市的新股中,首25名承配人合共取得提呈配售股份的96%,而整體發行的平均承配人數目為135名。