當年今日

法院下令公開與客戶業務關係
美林推介股份涉私利

蘋果日報 2002/04/10 08:00


紐約州官員說,他們經過10個月的調查後發現,美林的分析員私下看淡某些公司股票,但同時公開向客戶推介這些股份。該州首席檢察官施皮策爾(EliotSpitzer)指控,美林此舉是為了提高其投資銀行收入,包括協助公司公開發售股份和提供併購意見等收入。

華爾街大行受調查
施皮策爾已取得法庭命令,要求美林披露該行過去3年與研究對象公司是否有投資銀行業務關係,有否計劃建立這種關係,以及美林對某行業內各公司股份的投資評級等情況。他正研究向美林提出刑事起訴。
不過,美林否認有關指控,並表示會積極進行抗辯。
紐約州官員說,他們曾傳召當地其他大型銀行,就這類利益衝突問題進行調查。但他們未有透露調查對象。
高盛(GoldmanSachs)及摩根大通(J.P.MorganChase)表示未有收到有關傳召,瑞士信貸第一波士頓(CSFB)、摩根士丹利(MorganStanley)、花旗集團(Citigroup)及瑞銀華寶(UBSWarburg)拒絕置評。
華爾街大行分析員的客觀性近期愈來愈受質疑,因他們在年前曾吹捧一些價格高企的科技股,但有關股價其後暴挫。這些分析員包括美林前明星級網股分析員布洛杰特(HenryBlodget)。
布洛杰特曾令美林一名客戶損失慘重,該行去年7月因此向該名客戶支付40萬美元(約312萬港元)作庭外和解。
為了消除有關利益衝突帶來的負面形象,美林、高盛、大摩及一波早前已禁止其分析員持有研究對象的股份,部分大行亦已披露與研究對象公司的包銷業務關係。但這些措施未能令當局滿意。
施皮策爾將向紐約州最高法院申請,向美林收集更多有關投資研究的證據。分析員說,這項申請若獲批准,美林及其他同業將會非常尷尬。